「原告實際取得的貸款金額只有10萬5,000元（減去45,000元代辦服務費用），卻要償還總額達18萬9,540元的貸款債務，以還款期3年加以換算結果，相當於年利率43.4484%。已遠遠超過法定利率16%上限，甚至高於當鋪業依法所能收取的最高利率30%⋯⋯」

居住南投、41歲的李小姐也正面臨類似問題。今年（2025）3月，李小姐透過代辦業者申辦融資貸款，核貸60,000元，撥款卻已被融資公司內扣15%手續費及6,000元對保費，入帳僅45,000元，代辦業者還要求她另外支付12,000元代辦費。

李小姐主張，融資及代辦業者「內扣」又收「代辦費」，形同剝借款人兩層皮，因此向行政院消費者保護會提出申訴。但代辦業者拒絕調解，並回函，若李小姐不履約，將提告並額外收取年利率5%的違約利息。李小姐單親扶養5歲兒子，幾乎全年無休地從事居服工作，因經濟壓力無力訴諸法律，現在只能拖著靜待事態發展。

在網路社群、論壇中，常出現諸如此類不公平的借貸遭遇案例；然而，在現行法制下，糾紛發生時，借款人大多只能各自為戰。

融資租賃公司最初的角色，主要是中小企業靈活融通資金的管道之一。當企業急需添購生產設備，卻無法一次性支付資金，便可透過融資公司代為購買設備，企業再分期支付租賃費用，在租期屆滿後取得設備所有權。

近年來，為了擴大經營規模，愈來愈多融資公司將觸角伸向個人借貸市場，衍生出汽機車貸款、手機貸、商品貸、勞保貸等「假抵押貸款」──借款人將標的物出售給融資公司，再分期疊加利息買回，表面上看似兩筆買賣交易，實際上卻是一筆「放款」與一筆「還款」。這些標的物可能根本不存在，僅是合約上的文字；即便真有實體，放貸金額也往往遠高於其實際價值。

另一方面，融資公司大多將電話行銷、網路廣告、貸款諮詢等業務委託經銷商，經銷商層層發包給代辦業者，再由代辦作為借款人的遞件橋梁。但代辦業無須取得營業員資格，通常以理財顧問、貸款業務等名義存在於坊間，素質良莠不齊；有些不僅收取不符比例的高額代辦費，甚至另設名目額外收費。幾位受訪代辦不約而同提到業內流傳最誇張的案例──借款人貸款500萬元，代辦就收走200萬元。

（延伸閱讀：〈拆解融資租賃之網：一座層層分包、利益共享、出事難咎責的陰暗迷宮〉）

去年4月，立法委員王世堅點名三大知名融資公司中租迪和、和潤、裕融向銀行低利借款再轉手貸出，儼然「有牌的地下錢莊」，這番質疑讓融資業者造成的社會危機及監管缺口浮上檯面。如何建立更完善的法制，成了急需解決的重大議題。

其實，2008年時，行政院即曾提出《融資公司法》草案，指定金管會為主管機關，希望將高利貸等地下金融業者導入正軌。不料，金融海嘯爆發，社會焦點轉向防止金融市場崩潰，最終立法院未能及時審議，不了了之。

近20年間，融資公司蓬勃發展，成了銀行與當鋪之間的金融巨獸，立法管理的呼聲再起。

金管會則回應，銀行、證券公司、保險公司等金融機構需要高度規管，是因為它們向不特定民眾吸收資金，機構存亡與存款人、投資人、保戶息息相關；相較之下，融資公司倒閉的影響較小。銀行局長童政彰說：

「我們退一步看，融資租賃公司如果倒了會怎麼樣？跟前面三者所引發的社會經濟動盪應該差很多。甚至有人開玩笑說，融資租賃公司倒了，這些借錢的人可能就不用還了？」

然而，融資公司的不當行銷手法和不對等的資訊揭露，的確損害民眾權益。為了解決這些問題，金管會今年4月表態，分三階段把租賃公會40家成員納入現行《金融消費者保護法》（簡稱《金保法》）所定義的金融服務業，並修訂「金融服務業從事廣告業務招攬及營業促銷活動辦法」、「金融服務業確保金融商品或服務適合金融消費者辦法」、「金融服務業提供金融商品或服務前說明契約重要內容及揭露風險辦法」3項子法。日前修法預告期滿，第一階段納管最快將於今年8月底至9月初上路，規管範圍包括中租、裕融、和潤、日盛台駿4大集團旗下共12家融資租賃公司。

但是，融資租賃公司數量龐大，只管其中40家，是否真能達成管理成效？

對此，金管會銀行局局長童政彰說明，政府量能有限，難以納管所有民間借貸活動，如果設立專法，要求融資租賃公司必須經過特許才能經營，現有數千家公司將可能被視為非法，「只是將手邊資金以融資租賃方式借出，為什麼要被國家課以刑責？」

「乃至於標會、私人借貸等等，我們無法可管，也毋須去管，因為這就是經濟社會活動，」童政彰強調，融資爭議大多源自於大型融資業者不當行為，因此應將規管重點放在行為規範，而非將融資公司的營業資格、利率上限用單一標準劃分，「我真的需要這一筆錢，你讓我周轉才有續命的本錢，那到底利率要20%？30%？政府很難一刀切。」

童政彰重申，《金保法》及其子法修法將要求受管融資公司明示貸款利率、完整評估借款人信用狀況、融資金額不得超過標的物價值等，且融資公司必須管理其委託的經銷商及代辦，無論複委託幾層，只要下包商違規，融資公司都得負責。根據《金保法》第30-1條規定，若融資公司違法，可處新台幣30萬以上，1,000萬元以下罰鍰。

「大家口口聲聲說融資租賃公司需要專法，我們的回應是，並不是沒有專法在管，這部處理現行問題的專法就是《金保法》，」童政彰補充，資訊透明有助於消費者選擇，若業者手續費或利率過高，自然會被市場淘汰。金管會法務處長林志憲則認為，若融資公司納管後表現良好，得到社會肯認，也會對其他業者形成壓力。

待部分融資公司納入金融服務業範圍後，未來如果發生借貸糾紛，借款人可先向融資公司提出申訴；業者如未能在收到申訴後30天內回覆，或借款人對回覆結果不滿意，即可再進一步向金融消費評議中心申請評議。 借款人提出評議的同時，仍可直接向法院提起訴訟。

針對金管會直接以《金保法》納管部分融資公司，融資業法推動聯盟召集人、律師林永頌提出質疑，現行《金保法》主要用來保護衍生性金融商品的消費者，但消費者或投資人和借款人的思維、地位完全不一樣。

「一個人不跟銀行借，找到融資公司來，相對是比較弱勢，那你開他空白本票，沒有錢的人閉著眼睛也要簽。要投資的人不一樣，你要兜售，要說服他啊，投資人的地位相對高一點。」

2006年便投入卡債問題倡議的林永頌，是《消費者債務清理條例》的重要推手，並與前立委簡錫堦、輔仁大學社會學系副教授吳宗昇共同創立「卡債受害人自救會」，每月兩次聯合法扶律師群，免費提供民眾諮詢債務問題。近年來，他眼見雙卡風暴後，融資貸款亂象成為新一波社會隱憂——除了變相的高額利息，債務人常拿不到合約，導致不清楚借貸條款，事後難以主張權利；又或是融資公司缺乏徵信制度，使得債務人可能在不同業者間重複借貸，掉入借新還舊的泥淖；更有部分融資業者與詐騙集團一條龍合作，受害者被騙光積蓄後，再被引導至融資公司借錢，進而深陷債務漩渦。

因此，林永頌等倡議團體主張，應立新法明確規範融資公司營業資格、要求業務員定期更新執照，確保業者運作品質；且須明訂利率上限、禁止簽署空白本票。更重要的是，借款人能「無擔保」向融資公司借貸的金額，應與其他金融機構併算，總額不得超過借款人月收入22倍；並應建立徵信中心，確實掌握債務人償還能力。

不過，由立委賴士葆發起的公聽會中，有財政學者擔憂，若以專法高度規管融資公司，將導致業者放款意願緊縮、貸款門檻提高，中小企業取得資金恐怕更困難，並讓弱勢借款人被推向更高利的當鋪與地下錢莊。

林永頌回應，透過建立透明名單，讓民眾能一眼辨識哪些是合法放貸業者，「我是借款人，我經過搜尋，發現有2,000家公司經過許可，我就找一間，為什麼不好？」至於，融資業者本身已承受較高放貸風險，利率上限該怎麼訂，才能衡平業者利益？個人與中小企業是否適用不同利率？林永頌則認為，立法過程都可以再討論。

綜觀國際，中國、新加坡、日本等國都針對融資公司設立專法。其中，日本1983年頒布《貸金業法》後，由於「三惡」──過度授信、高利息、不當催收等情況未消解，又於2000年初逐步加強懲治力度。林永頌提到，日本《貸金業法》最初曾允許高達109%的合法年息，經多次修法，將利息上限大幅降低至15%；日本最高法院甚至解釋，允許債務人追討過去業者多收的利息，導致許多融資公司倒閉。

「搞死日本融資公司的不是《貸金業法》，是因為法律允許（融資公司）過去多拿的，要吐出來，」林永頌強調，立專法絕非要對融資公司趕盡殺絕。

《報導者》依公開財報資料統計，在去年立委王世堅開第一槍質疑融資亂象後，中租迪和、和潤、裕融三大公司營業額確實持平或下降；但同時，非本次修法管轄範疇、主力經營「瑪吉PAY」汽機車貸款的「二十一世紀數位科技公司」營收則上升。對此，金融消費評議中心前主委、中正大學法律學系副教授洪令家直指，金管會低估了人性圖利的黑暗面，「我（代辦）前三大不好做，我就推去第四大、第五大；但沒納管的這幾家，到底跟前面三家有什麼不同？」

洪令家認為，金管會要求三大融資公司當「模範生」，並認為其他業者會自動仿效，是過度理想的期待；甚至，不在納管範疇的融資公司，還可能因為少了管理業務員等成本，營業規模愈來愈壯大，導致「劣幣逐良幣」。就有三大融資公司員工向洪令家坦言：「大家都做一樣的事，因為上市櫃公司賺得多就要被管，真的超倒楣。」

至於借貸爭議發生時，評議中心是否真能發揮作用？洪令家無奈譬喻，評議中心宛如「消波塊」，暫時替金管會抵擋這波社會壓力。實際上，會走往地下金融的借款人相對弱勢，難以意識到自己有哪些管道可求助；即使案件進到評議中心，也會面臨舉證難題，「真正的問題都是出在仲介到簽約中間的過程，他（申訴人）很難舉證說，我那天是什麼原因，才簽了這個約。」

她舉例，過去評議中心處理的案件中，有8成都是保險糾紛，知道申訴人證據有限，中心會同時請保險公司提供資料，「但有問題的公司永遠只給合約，問他（保險公司）有沒有業務員招攬過程的紀錄？業者說，年代久遠不見了，不然就是已讀不回。」也因為證據不足，多數都無法做出對申訴人有利的評議決定。

且依《金融消費爭議處理機構評議委員資格條件聘任解任及評議程序辦法》第15條第1項第9款規定，評議中心並不處理債務協商或定價政策（指利率、手續費、貸放成數等）等情況，洪令家擔憂，大部分的融資爭議可能都不在受理範圍。但仍提醒借款人，未來不論是否進入評議申訴或司法程序，一定要妥善留存與業者的互動紀錄，例如與業者通話或見面時，一定要錄音、錄影，或是請對方將對話內容再轉錄成文字確認。

「這（融資公司）就是一種金融產業，很多弱勢的人靠融資救急，但有正面也會有負面的影響，何況他們利潤這麼大。用企業社會責任的角度去看，怎麼會覺得不用管？」